Корпоративные · RU000A10B0J3

ДелЛиз1Р2

ДельтаЛизинг 001P-02

Амортизация

18,07%

доходность к погашению

дёшево к группе+216 бп

Цена 104,64% 719 ₽ с НКД

Купон 24,00% 12×/год

Погашение 19.02.2028 срок 1,4 г

Дюрация 0,6 г цена −0,5% на +1 п.п. ставки

Премия к ОФЗ +513 бп G-спред на дюрации

Кредитный риск ruAA- Эксперт РА · низкий

Цена облигации, % номинала

Сравнить с другой облигацией

Оценка замены ДелЛиз1Р2 на другой выпуск: доходность (в т. ч. после налога), кредитный риск, дюрация и ликвидность

→

Калькулятор доходности

Сумма вложений, ₽ Или количество, шт Комиссия брокера, % Цена покупки, % Доходность (YTM), %

Облигаций на сумму—

Цена 1 облигации (с НКД)—

Сумма вложений—

Комиссия—

Купонный доход до погашения—

Возврат номинала—

Итоговая прибыль—

Текущая доходность—

Дюрация (Маколея)—

Модиф. дюрация—

Выпуклость—

PVBP, ₽—

Цена при ±1 п.п.—

Стресс по ставке

бп доходности

Цена, %—

Изменение—

P&L позиции—

Справедливая цена —
—

—

Эффективная YTM по конвенции MOEX (ACT/365). Справедливая цена — дисконтирование потоков по доходности сопоставимого кредитного класса (ориентир).

Денежные потоки

Дата	Купон, ₽	Номинал, ₽	Итого, ₽

Купоны и погашение номинала по датам, на одну облигацию.

Кредитный риск

Низкий

рейтинг эмитента AA- · вероятность дефолта ≈ 0,07%/год

Долг эмитента в обращении

В обращении9,2 млрд ₽

Выпусков3

Погашения за год7%

Ставка долга19,93% рынок 18,39%

2027

2028

Доходность с поправкой на риск

18,01%

против 18,07% без поправки; ожидаемые потери от дефолта — 6 бп

вероятность дефолта по рейтингу — 0,07% в год, возмещение при дефолте — 30% номинала

Структура премии к ОФЗ

Ожидаемые потери 6 бп Цена выхода 10 бп Премия за риск 497 бп

Параметры выпуска

Цена104,64%

Стакан104,51 / 104,64%спред 0,13% (≈21 бп доходности)

Издержка входа≈ 62 ₽ на 100 000 ₽ · котировка 13.10 20:00

Цена ₽ (с НКД)719 ₽

Купон24,00% годовых · 12 выпл./год

Купон, ₽13,41

НКД, ₽7,59 на 14.10.2026

Номинал680 ₽

Погашение19.02.2028 · 1,4 г

Дюрация0,6 г

Текущая доходность22,94%

Простая доходность8,40%

Доходность к погашению18,07%

Доходность после налога14,37% / 13,81% при 15%

G-спред к ОФЗ+513 бп

Z-спред к ОФЗ+465 бп

Спред к свопам (I)+380 бп

Z-спред к свопам+376 бп

Оценка к аналогамДёшево +216 бп к группе

Кредитный рейтингruAA- Эксперт РА

Уровень листинга1

Объём выпуска3,06 млрд ₽

Лот1 шт

Оценка привлекательности68/100

Структура оценки

Дёшево к норме 73 вес 15%

Дёшево к группе 96 вес 15%

Запас прочности нет сигнала вес 25%

Ликвидность 68 вес 25%

Кредитное качество 64 вес 20%

Облигация или вклад?

Эта облигация

18,1%

ставка зафиксирована на 1,4 г

Вклад

13,1%

топ-10 банков, 3-я декада сентября 2026

Фонд ликвидности

13,6%

следует за ключевой ставкой

Доходность выше ставки вклада на 5,0 п.п.; эта разница — плата за кредитный риск эмитента: вклад застрахован АСВ (до 1,4 млн ₽), фонд ликвидности инвестирует в краткосрочные безрисковые инструменты, а по облигации возможен дефолт. Кредитная оценка выпуска — в светофоре кредитного риска выше.

Сравнение до налога. По облигации купоны облагаются НДФЛ 13% — см. строку «Доходность после налога» выше (≈ 14,4%). Проценты по вкладу облагаются сверх необлагаемого лимита; по фонду ликвидности применяется ЛДВ через 3 года.

Полная доходность за год

+17,2% +17,3% годовых

Цена и возврат номинала−3,0%

Купоны · 12 шт+20,2%

Погашено номинала320 ₽ на облигацию

Покупка 14.10.2025, удержание до 12.10.2026 (1,0 г). Полный результат складывается из купонов и изменения цены, а не только из ставки купона. Без реинвестирования купонов и налогов.

Ближайшие купоны (8 из 17)

27.10.202613,41 ₽

26.11.202612,62 ₽

26.12.202611,84 ₽

25.01.202711,05 ₽

24.02.202710,26 ₽

26.03.20279,47 ₽

25.04.20278,68 ₽

25.05.20277,89 ₽

Похожие выпуски

Аналоги на карте рынка

ДелЛиз1Р2 и аналоги: доходность × срок

→

Данные MOEX ISS. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Доходности, спреды и справедливая цена рассчитаны по биржевой котировке и носят справочный характер: фактическая сделка исполняется по ценам стакана и зависит от ликвидности выпуска. Расчёты не учитывают комиссии брокера и биржи; налог показан отдельной строкой и упрощён (без НКД при покупке).