Корпоративные · RU000A10EXJ3

МэйлБ1Р2

Мэйл.Ру Финанс 001P-02

15,94%

доходность к погашению

дорого к группе-140 бп

Цена 98,50% 995 ₽ с НКД

Купон 14,15% 12×/год

Погашение 06.04.2029 срок 2,5 г

Дюрация 2,1 г цена −1,8% на +1 п.п. ставки

Премия к ОФЗ +71 бп G-спред на дюрации

Кредитный риск AA(RU) АКРА · низкий

Цена облигации, % номинала

Сравнить с другой облигацией

Оценка замены МэйлБ1Р2 на другой выпуск: доходность (в т. ч. после налога), кредитный риск, дюрация и ликвидность

→

Калькулятор доходности

Сумма вложений, ₽ Или количество, шт Комиссия брокера, % Цена покупки, % Доходность (YTM), %

Облигаций на сумму—

Цена 1 облигации (с НКД)—

Сумма вложений—

Комиссия—

Купонный доход до погашения—

Возврат номинала—

Итоговая прибыль—

Текущая доходность—

Дюрация (Маколея)—

Модиф. дюрация—

Выпуклость—

PVBP, ₽—

Цена при ±1 п.п.—

Стресс по ставке

бп доходности

Цена, %—

Изменение—

P&L позиции—

Справедливая цена —
—

—

Эффективная YTM по конвенции MOEX (ACT/365). Справедливая цена — дисконтирование потоков по доходности сопоставимого кредитного класса (ориентир).

Денежные потоки

Дата	Купон, ₽	Номинал, ₽	Итого, ₽

Купоны и погашение номинала по датам, на одну облигацию.

Кредитный риск

Низкий

рейтинг эмитента AA · вероятность дефолта ≈ 0,04%/год

Долг эмитента в обращении

В обращении15 млрд ₽

Выпусков3

Погашения за год0%

Ставка долга14,15% рынок 15,94%

2029

Доходность с поправкой на риск

15,90%

против 15,94% без поправки; ожидаемые потери от дефолта — 4 бп

вероятность дефолта по рейтингу — 0,04% в год, возмещение при дефолте — 30% номинала

Структура премии к ОФЗ

Ожидаемые потери 4 бп Цена выхода 1 бп Премия за риск 66 бп

Параметры выпуска

Цена98,50%

Стакан98,45 / 98,50%спред 0,05% (≈2 бп доходности)

Издержка входа≈ 25 ₽ на 100 000 ₽ · котировка 13.10 20:00

Цена ₽ (с НКД)995 ₽

Купон14,15% годовых · 12 выпл./год

Купон, ₽11,63

НКД, ₽9,69 на 14.10.2026

Номинал1 000 ₽

Погашение06.04.2029 · 2,5 г

Дюрация2,1 г

Текущая доходность14,37%

Простая доходность14,83%

Доходность к погашению15,94%

Доходность после налога13,68% / 13,34% при 15%

G-спред к ОФЗ+71 бп

Z-спред к ОФЗ+60 бп

Оценка к аналогамДорого -140 бп к группе

Кредитный рейтингAA(RU) АКРА

Уровень листинга2

Объём выпуска2,5 млрд ₽

Лот1 шт

Оценка привлекательности39/100

Структура оценки

Дёшево к норме нет сигнала вес 15%

Дёшево к группе 18 вес 15%

Запас прочности 21 вес 25%

Ликвидность 39 вес 25%

Кредитное качество 70 вес 20%

Ожидаемый доход и запас прочности · за год

Сверх ключевой ставки+194 бп

Сход по кривой (год)+2,0%

Ожидаемый доход+17,94%

Запас прочности+999 бп

Облигация или вклад?

Эта облигация

15,9%

ставка зафиксирована на 2,5 г

Вклад

13,1%

топ-10 банков, 3-я декада сентября 2026

Фонд ликвидности

13,6%

следует за ключевой ставкой

Доходность выше ставки вклада на 2,9 п.п. и зафиксирована до погашения: при снижении ключевой ставки доходность новых вкладов и фонда снижается, а купон выпуска остаётся неизменным.

Сравнение до налога. По облигации купоны облагаются НДФЛ 13% — см. строку «Доходность после налога» выше (≈ 13,7%). Проценты по вкладу облагаются сверх необлагаемого лимита; по фонду ликвидности применяется ЛДВ через 3 года.

Полная доходность за всю историю

+3,1%

Изменение цены−2,7%

Купоны · 5 шт+5,8%

Покупка 22.04.2026, удержание до 12.10.2026 (0,5 г). Полный результат складывается из купонов и изменения цены, а не только из ставки купона. Без реинвестирования купонов и налогов.

Ближайшие купоны (8 из 31)

19.10.202611,63 ₽

18.11.202611,63 ₽

18.12.202611,63 ₽

17.01.202711,63 ₽

16.02.202711,63 ₽

18.03.202711,63 ₽

17.04.202711,63 ₽

17.05.202711,63 ₽

Похожие выпуски

Аналоги на карте рынка

МэйлБ1Р2 и аналоги: доходность × срок

→

Данные MOEX ISS. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Доходности, спреды и справедливая цена рассчитаны по биржевой котировке и носят справочный характер: фактическая сделка исполняется по ценам стакана и зависит от ликвидности выпуска. Расчёты не учитывают комиссии брокера и биржи; налог показан отдельной строкой и упрощён (без НКД при покупке).